De meeste oprichters van de WSPUS waren autofabrieksarbeiders en leden van de Socialist Party of America (SPA). Anderen waren lid van de Socialistische Partij van Canada (SPC) of de Socialistische Partij van Groot-Brittannië (SPGB) die hun graafschappen hadden verlaten om de dienstplicht voor de Eerste Wereldoorlog te ontlopen. Aangemoedigd door de snelle groei van de SPC en walgend van wat volgens hen een groeiend reformisme in de SPA was, verlieten ze massaal de Detroit Local van de SPA en vormden op 7 juli 1916 de WSPUS met 42 leden.
De oprichtingsnaam van de WSPUS was de Socialistische Partij van de Verenigde Staten. Bedreigd door een handelsmerkzaak van de SPA, hernoemde de partij zichzelf tot de Workers 'Socialist Party of the US. In 1947 werd de naam van de partij opnieuw gewijzigd in de huidige World Socialist Party.
De WSPUS nam deel aan de links-socialistische kringen van die tijd, vooral met de Michigan-socialisten die in 1918 uit de SPA werden gezet en die eerst hielpen bij het vormen van de Communistische Partij van Amerika (CPA) en later de Proletarische Partij van Amerika vormden. Groepen werden gevormd in New York City, Cleveland, Portland en San Francisco. De "proletarische" groep en de WSPUS gingen uit elkaar vanwege steun aan de Sovjet-Unie. De WSPUS juichte de terugtrekking van de bolsjewieken uit de Eerste Wereldoorlog toe, maar vond dat de nieuwe USSR alleen staatskapitalistisch kon zijn en daarom niet gesteund moest worden. De proletariërs beschouwden de USSR als een arbeidersstaat die verdedigd moest worden.
De WSPUS kreeg een vaste pagina in de Socialist Clarion, het weekblad van de SPC, dat veel gelezen werd in Amerikaanse links-socialistische kringen.
Tijdens de jaren 1920 opereerde de WSP onder de titel Socialist Educational Society (SES), aangenomen tijdens de onderdrukking van revolutionairen in het Palmer-tijdperk. Er waren 3 locals in de SES-periode, in Boston, Detroit en New York. De NYC-local was het meest actief en bij evenementen was Louis Boudin vaak gastdocent. De SES kwam in 1927 weer uit als de WSPUS en begon hun eigen tijdschrift "The Socialist" uit te geven.
De hoogtijdagen van de WSP 1930 en 1940 toen het misschien wel 150 leden had. Gedurende die tijd waren WSP-leden behoorlijk actief in de arbeidersbeweging, vooral de vakbond United Auto Workers, die een aantal WSPUS-leden hielp oprichten. WSPUS-leden waren ook actief in de International Ladies Garment Workers Union en de Typographers-vakbonden in New England.
In 1939 werd de uitgave van het tijdschrift "Western Socialist" van de Socialist Party of Canada overgebracht naar Boston vanwege het verbod in Canada vanwege zijn anti-oorlogspolitiek. The Western Socialist werd tot halverwege de jaren zeventig een gezamenlijke publicatie. Het stopte met publiceren in 1970.
WSPUS nam af tijdens de Red Scare-periode van de jaren vijftig. Het kon niet profiteren van de opleving in de jaren zestig en ging ten onder na het beëindigen van de publicatie van "The Western Socialist".
De WSPUS verjongde halverwege de jaren negentig dankzij internet. Sinds september 1990 heeft het leden verspreid over de VS, met lokale bewoners in Boston en Portland. Er bestaat een regionale groep in het gebied Detroit-Toledo.
